我有一個客戶：他是從日本回來台灣，然後在日本有房地產，也有基金，也有債券。
目前70歲，兒子43歲，現階段要做一個財富上的傳承。
如果房地產的部分沒有這麼快地去把它變現贈與，我應該要怎麼為他進行傳承規劃？
還有一個部分就是客戶想要化繁為簡，就是基金跟債券想要也做一些處理，資產轉移回到台灣以後就簡單地做一些配息做被動收入，這樣子是可以的嗎？有什麼建議的具體做法？
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好喔！針對你提到的客戶情況，這是一個典型且具有挑戰性的跨國財富管理與傳承規劃。
我會從保險行銷和日本、台灣法令的視角，幫你統整規劃建議，以下是我的分析和建議方向：
第一部分：房地產變現與資產移轉的建議
1.房地產變現的選擇與挑戰
在日本，房地產變現相對較慢，特別是需要考慮到地區需求和當地的稅務規範（如：不動產登記稅、所得稅……等）。
如果短期內不適合出售，可以考慮以下策略：
- 出租產生現金流：幫客戶尋找優質租客，將房地產轉化為穩定的租金收入，作為補充退休生活的來源。
- 活用日本房地產融資規劃：考慮透過抵押貸款方式，將房地產部分價值釋放為現金，然後轉移至台灣進行其他資產配置。
2.資產移轉回台灣的法規考量
若客戶希望將部分資產移回台灣，需要考量以下法規：
- 匯款規定：日本對跨國匯款設有規範，需申報資金來源，並符合兩國反洗錢規範。
- 稅務規劃：房地產出售收益需繳納日本的資本利得稅，而資金匯回台灣後，可透過「台日租稅協定」避免重複課稅。
- 分批匯款策略：建議採取分批匯回方式，減少一次性大額匯款的審查風險，同時降低匯率波動帶來的影響。
第二部分：基金與債券的簡化與被動收入規劃
1.資產化繁為簡的做法
針對客戶希望簡化基金與債券管理，並集中到固定配息產品的需求，可以考慮以下方式：
- 清算回報較低或波動性大的資產：將收益不穩定的基金與債券清算，重新配置到穩定型商品。
- 專業資產配置：協助客戶選擇台灣適合的配息型產品，如高股息ETF、穩定收益型債券，或結合保險的年金型商品。
2.保險與年金規劃
- 年金保險商品：台灣的年金保險可以提供穩定的現金流，滿足退休生活的需求，並作為傳承工具讓資產留給下一代。
- 長期照護保險搭配：針對客戶年齡較大的情況，可規劃長照保險商品，以應對未來醫療照護的潛在風險。
第三部分：資產留在日本與移轉回台灣的差異分析
1.資產留在日本的優勢與劣勢
優勢：
- 適合用於當地投資或維持穩定的日圓收入。
- 減少跨國稅務與匯款的手續與成本。
劣勢：
- 日本遺產稅負擔相對較重，資產傳承成本高。
- 日圓匯率波動可能影響資金購買力。
2.資產移轉回台灣的優勢與劣勢
優勢：
- 台灣遺產稅相對較低，且有免稅額度，適合進行資產傳承。
- 更方便資金整合與管理，能直接配置到固定配息型商品。
劣勢：
- 需要支付跨國匯款手續費，且資產清算過程中可能承擔稅務負擔。
- 對熟悉日本金融環境的客戶來說，可能需要適應台灣的商品與規範。
具體建議方向
- 優先滿足現金流需求：
建議先處理流動性高的基金與債券資產，將資金配置到台灣的年金型保險或高股息ETF等穩定配息商品，快速滿足客戶的被動收入需求。
- 同步房地產規劃與稅務策略：
房地產短期內可作為租金收入來源，長期則可考慮逐步變現，並透過專業規劃減輕資產轉移的稅務負擔。
- 整合傳承規劃：
透過保險商品作為資產整合與傳承的核心工具，兼顧增值與風險保障。
希望以上建議能幫助你解決客戶的需求，協助客戶在台日之間做好財富管理與傳承規劃。
如果還有其他細節需要討論，我們再討論。
補充說明兩點建議分析如下：
日本與台灣遺產稅的比較分析
重點說明
- 日本的遺產稅
- 日本採用較高的累進稅率，特別是遺產金額超過一定門檻後，最高稅率可達 55%。
- 日本對遺產的免稅額較低，但會根據繼承人數提供額外免稅額度（600萬日圓/人）。
- 因稅率高，日本的富裕家庭通常會提前進行遺產分配或設立信託，降低稅務負擔。
- 台灣的遺產稅
- 台灣的累進稅率較低，最高僅20%，且免稅額（1,333萬新台幣）相對日本更高，遺產稅負擔輕。
- 台灣居民適合將資產轉移到台灣進行規劃，享受較低的遺產稅負擔。
- 台灣在資產傳承規劃中，常透過保險或信託方式，進一步合法減輕稅務負擔。
資產傳承建議
- 如果客戶在日本有大額資產，建議提前規劃分散遺產，例如設立信託或將資產分配給多位繼承人，降低遺產稅負擔。
- 如果客戶在台灣進行遺產傳承，保險產品可作為稅務規劃工具，利用保單收益免稅的特性，減輕繼承人負擔。
針對台灣與日本的房地產市場特性進行比較，說明差異：
1.房地產市場交易活躍
台灣：
– 台灣的房地產市場長期以來交易活躍，特別是在都會區，如台北、高雄等地，買賣需求穩定。
– 地理面積較小，人口密度高，房地產需求相對穩定，特別是自住需求。
– 受限於文化和觀念，多數人認為「有房才有保障」，因此即使在經濟波動中，房地產市場仍保持一定的活躍性。
日本：
– 日本房地產市場相較台灣來說，交易速度偏慢，特別是在非都會區。許多地區的房屋甚至可能處於供過於求的狀態，導致出售時間拉長。
– 日本的老齡化與人口減少問題加劇了某些地區房地產的滯銷，特別是遠離大城市的房產。
– 房地產交易還受到季節性影響，許多家庭和企業偏向在新學年或新財年開始前進行搬遷，這會影響交易時機。
2.房地產交易程序
台灣：
– 房地產交易流程相對簡化，從議價、簽約到過戶的時間一般較短，部分地區可能只需數週即可完成。
– 不動產交易時，透過中介或房屋網站即可快速曝光並吸引潛在買家。
– 日本：
– 日本的不動產交易程序較繁瑣，包括與房地產仲介公司簽訂合約、詳細檢查房屋條件，甚至可能需要特定法律審查程序。
– 此外，日本的買家對於房屋的細節（如房齡、地理位置等）較為挑剔，買賣雙方經常需要較長時間協商，延長了交易週期。
3.房地產稅務與持有成本
– 台灣：
– 持有房地產的稅務成本（如房屋稅、地價稅）相對較低，這使得屋主在出售房產時壓力較小，通常能以較快的節奏進行議價和出售。
– 賣方在交易過程中主要考慮的是交易所得稅（俗稱「奢侈稅」），但對房地產價格影響有限。
– 日本：
– 日本的房地產稅務成本較高，包括固定資產稅、不動產取得稅等，可能影響屋主的出售意願。
– 在出售過程中，屋主需負擔資本利得稅（Capital Gains Tax），尤其是短期持有房產，稅率可能更高，進一步減少變現意願。
4.房地產租售市場特性
– 台灣：
– 台灣的租售市場相對活躍，房地產出租的收益率雖然不高，但穩定的自住需求為出售市場提供了穩定的買家基礎。
– 購房者多數以自住為主，因此房屋的需求和成交量具有一定的剛性。
– 日本：
– 日本的租售市場呈現明顯的「地區分化」，東京、大阪等大城市的房地產流動性較高，而地方城市或郊區的房屋可能難以找到買家。
– 購房者偏向租賃，特別是年輕一代，他們對購房的興趣較低，增加了出售的難度。
總結：台灣與日本房地產變現的關鍵差異
- 市場活躍度：台灣的房地產需求相對穩定，市場交易週期短；而日本在非都市地區，房地產交易可能需時更久。
- 交易程序與文化：台灣買賣程序簡化，買家對交易速度需求高；日本的買家對細節要求高，增加了交易的時間成本。
- 稅務負擔：日本在持有與出售房地產上的稅務負擔較重，可能影響變現意願，而台灣的交易成本較低。
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